한국인 청년 용호는 중국 비룡산에 있는 아버지의 동지 장석도를 찾는다. 부모와 여동생을 죽인 자가 진팔두라는 것을 알게 된 용호는 진팔두가 사기행각을 벌이고 있는 소림사를 찾아간다. 장석도의 딸 비화와 동행하게 된 용호는 함께 소림사로 찾아가나 진팔두 일당의 강력한 세력에 부딪혀 고심하던 끝에 슬기로운 지혜로 진팔두를 꺾고 원한을 풀게 된다.